霍姆斯特诺姆教授给出了北京大学数字普惠金融指数图（2011-2015）：研究者将当年的最高发展水平定位基准定为100%，然后将所有的市分为四个梯队，>80%为第一梯队，70-80%为第二梯队，60-70%为第三梯队，<60%为第四梯队。

对比2011年的图与2015年的图，可以发现，不同城市的颜色的相似性已经明显提高。说明过去五年不同地级市之间的数字普惠金融水平的差距在不断缩小。

根据北京大学的调查，2015年，数字普惠金融水平已经是2011年的5.5倍，省级、市级和县级数据还表明，各地水平的差异正在快速缩小。

金融科技下，银行正在积极避免被边缘化

霍姆斯特诺姆教授认为，抵押贷款、信用卡行业、消费者银行普遍面临威胁。他提到，银行目前正在与金融科技公司合作，以避免被边缘化，“大型技术”（Big Tech）可能成为继支付和信贷生态系统之后的更大威胁。

不过，银行还不太可能迅速失去商业信贷，但仍然需要找到商业模式。

同时，监管机构也需要推动金融稳定和创新竞争。债务市场是价格发现的市场，是短期资金流动的市场，风险是从债务中产生的。当金融危机出现时才开会时采取措施为时过晚，政府的监管机构应在危机来临前提高资本率、减少短期债务，对金融机构进行“压力测试”，并公开测试结果，让其得到更透明的监管，从而减少流动性过剩等问题。

信贷扩张可能构成风险

货币市场共同基金激增，余额宝成为目前世界最大的货币市场基金，拥有超过2000亿美元。霍姆斯特诺姆教授认为，这看起来与美国的经验相似。

支付宝、微信支付合计占移动支付市场份额的80%以上，但通过